Модель Блэка-Скоулза

Модель Блэка-Скоулза является преобладающей математической формулой, используемой для цен валютных опционов на рынке с фиксированной ценой,заданным истечением срока годности.
Модель генерирует цены на основе набора идеальных допущений, связанных с волатильностью, стандартным нормальным распределением, и плотностью вероятности. Основными драйверами ценовой модели в текущей цене на рынке Форекс являются ценность, время истечения срока действия, и волатильность. Теория утверждает, что валюта и ее опцион сопоставимы с инвестициями. Движение цены в валюте будет также отражено в движении цены опциона, но не обязательно по той же амплитуде.

Модель Блэка-Скоулза широко используется в качестве полезного приближения, но избегание риска требует понимания его ограничений для надлежащего применения. Фишер Блэк и Майрон Скоулз первые сформулировали свою модель ценообразования в 1973 году. Основная проницательность Блэка-Скоулза в том, что опция не равна цене, когда валюта торгуется. Мертон и Скоулз получил в 1997 году Нобелевскую премию по экономике за свою работу. Тем не менее, критики предположили, что модель просто переделка многих других моделей ценообразования, которые использовались в течение многих лет.