Теория Доу была разработана в начале ХХ века для возможности оценки единого состояния экономики, хотя в дальнейшем развитии действий, биржевые спекулянты использовали ее для анализа рынков. Данная теория состоит из 6 идей: Индексы принимают во внимание все. Весь поток информации, который доступен участникам рынка, моментально предусматривается в стоимости акций. На рынке непрерывно находятся 3 тенденции. 1-ая тенденция - масштабная. Она продолжается годами. 2-ая тенденция - движения против основной тенденции, то есть это коррекция, которая может продолжаться несколько месяцев. 3 вид тенденций - незначимые движения в масштабах 2-ой тенденции. При всем при этом их направление имеет возможность совпадать с главным рыночным движением, или быть против него. Основная тенденция имеет 3 фазы. 1-ая фаза - период кризиса в экономике. Большинство инвесторов негативно относится к инвестициям. Советы брокеров и специалистов - сбывать. Акции и другие активы стоят слишком дешево.

Какое отношение фондовый индекс имеет к валютному рынку? Суть в том, что закономерности фондового рынка оказывают принципиальное влияние на валютный рынок. Фондовые индексы, как ртуть градусного термометра, наглядно демонстрируют качество здоровья национальной экономики. Если экономика отдельно взятой страны демонстрирует уверенные темпы роста, то международные инвесторы бросаются сломя голову покупать акции ее компаний. Это приводит к росту ее валюты. Попробуйте сравнить динамику фондового и валютного рынка и вы увидите, что если отсутствуют собственные направляющие, то валютный рынок начинает двигаться вслед за фондовым. Теперь понятно, отчего валютные трейдеры так пристально следят за фондовым рынком. Динамику индекса Доу Джонса можно отследить на графике прямо на нашем сайте: Данные берутся с финансового портала Финам.Ру Итак, познакомимся с индексом Доу Джонса. Чарльз Генри Доу – преуспевающий американский журналист, основавший «библию» авторитетов рынка – «The Wall Street Journal».

Осцилляторы и их роль в техническом анализе (часть 2) Индикатор имени И. К. Хайо (I.K.Hyo) Этот индикатор создан для выявления, как самого тренда, так и его уровней сопротивления и поддержки. Его рекомендуется запускать на дневных и более периодах. Он работает по концепции сопоставления данных четырех временных периодов по анализу усредненных максимумах и минимумах. Используется в расчетах коррекция по времени на определенный торговый интервал. Данные линий примерно определяет текущие уровни поддержки и сопротивления, а называются это образование на графике «облаком». В случае значительного отклонения от данного «облака» или пересечения трендовых линий можно приступать игроку к торговле. Индикатор темпа ценовых изменений (Momentum) Используется в техническом анализе для получения представления игрока о темпах изменения цен на интересующий трейдера инструмент в обзоре заданного интервала. На графике сигналом для открытия позиций есть образование впадин с последующим стремительным ростом, продавать лучше после обвала нарисованной им вершины.

Осцилляторы и их роль в техническом анализе (часть 1) Осциллятор усредненного действительного диапазона (ATR) Этот технический индикатор показывает нам волатильность валютного рынка в анализируемом интервале времени. Его разработал У. Уайлдер. Он с тех пор активно используется для технического анализа рынка самостоятельно и как структурный элемент иных индикаторов. На его основе многие игроки строят торговые системы. ATR, достигая высоких уровней у основания или вершины рынка, сигнализирует игрокам о грядущей смене тренда. Это общая особенность всех индикаторов волатильности. Низкие уровни ATR говорят о маленькой активности на рынке и фактическом отсутствии каких-то серьезных сделок в это время затишья и малой вероятности изменений тренда. Осциллятор имени Чайкина (CHO) Этот индикатор показывает нам данные по разности показателей усредненной скользящей и такого индикатора объема, как (A/D). Его основная суть и принцип работы построены на базе трех положений, что здесь учитываются.

Индикатор соотношения распределения и накопления (A/D) Формируется под влиянием колебаний объема и цены анализируемого инструмента. Весовым коэффициентом здесь есть объем на изменения его рыночной цены. Значительный объем определяет изменения цены в этот период времени, что сигнализирует игроку данный индикатор. По своей структуре и функциональному назначению он похож на индикатор объема баланса. Их связывает общее назначение – опровержение или подтверждающий сигнал ценовых перемен, опираюсь на расчеты объема рыночных торгов в конкретный анализируемый период. Рост индикатора A/D сигнализирует о накоплениях объема, что есть началом активной скупки данного инвестиционного инструмента, а цена растет на графике. Падение значений говорит трейдеру о начале активного процесса продажи валютной пары, когда основная часть торгового объема определяется упадочным направлением ценового графика. В случае же несоответствия сигналов индикатора и поведения цены необходимо подготовить себя к ближайшему развороту цен. Индикатор индекса денежных потоков (MFI) Этот индикатор способен показать трейдеру уровень интенсивности, с которым участники рынка на данный момент вкладывают финансовые средства в анализируемый инвестиционный инструмент или выводят из него.

Индикатор W_A/D построен на данных по общей суме позитивных и негативных денежных потоков по инструменту и их разнице. Для этого необходимо объяснить в данной ситуации понятия накопление и распределение: Рынок под контролем покупателей - это накопление, а продавцов – распределение. Основными его сигналами к действиям есть расхождения показаний индикатора с ценой. В случае, когда индикатор отстает от цены и не может добраться до ее максимума, следует продавать инструмент. Та же ситуация с минимумами на графике, когда время подумать о покупке.

Индикатор «зигзагообразный» (ZZ) Индикатор ZZ применяется для четкого выделения на графике оснований и вершин рынка. Он способен реагировать только на значительные изменения ценовой тенденции. Он облегчает визуальную оценку ситуации по графику, подчеркивает точки разворотов, фигуры и может быть совместно использован с другими индикаторами для определения волн Эллиотта. Данный индикатор предпочитают использовать для анализа прошедших событий, в процессе разработки индивидуальной торговой системы.

Индикатор стандартного отклонения (StdD) Индикатор StdD используется инвесторами для измерения уровня волатильности данного рынка. Он показывает диапазон ценовых колебаний касательно скользящей средней линии. Его низкие показатели говорят о низкой активности рынка. Его можно использовать для прогнозирования ближайших всплесков активности участников рынка, как и для постройки прогнозов о приближении периода «затишья после бури».

Этот индикатор способен предсказать разворотные точки данного тренда, беря за исходные данные изменения ширины ценового диапазона. При широком диапазоне значения индикатора MI растут. Основным его сигналом к действиям есть образование индикатором на рисунке «горба разворота» в периоде 25 данного индекса. Индикатор подскакивает до 27 и падает ниже отметки 26.6. Это сигнал ближайшего перелома тренда. Определение направления будущего тренда поможет выявить экспоненциальная усредненная линия, что в момент образования данной фигуры может падать (покупка) или расти (продажа).

Индекс (CCI) выявляет расхождение между текущей и среднестатистической ценой. По сути, он может выявить уровень приближения текущей оценки стоимости инструмента к действительному. CCI очень распространен в практическом применении среди инвесторов, как неплохой инструмент для проведения технического анализа. Его показания используют для предвидения ближайших моментов ценовой коррекции, анализируя его расхождения с ценой на рисунке графика. Нормализует график Momentum, деля его значение на наибольшую достигнутую амплитуду: CCI = [ X - SMA(X, n) ] / [0,015 х dX], где X = [ Close + High + Low ] / 3, Close - цена закрытия, High и Low - max и min цена за анализируемый период, dX = Sum [ X i - SMA(X, n) ] / n, n - длина периода, X i - значение цены в момент времени i, SMA(X, n) - скользящая средняя за период n.